На сегодняшний день предлагаемые рынком финансовые услуги пестрят своим разнообразием. И если некоторые из них появились вместе с рождением самого понятия «предпринимательская деятельность», то другие возникают вследствие последних экономических тенденций. В итоге новые услуги пользуются постоянно растущей популярностью, так как помогают «с меньшей кровью» добиться каких-либо целей или результатов. Ввиду своих особенностей и нюансов их принято отделять от других финансовых инструментов. Одной из таких развивающихся форм финансовой поддержки являются услуги, предоставляемые кредитными брокерами.
Who Is Who?
Для начала разберемся с самим термином «кредитный брокер». «Кредитный брокер – это участник финансового рынка, который выступает посредником между банками и заемщиками в процессе осуществления операций кредитования физических и юридических лиц, – рассказывает Егоренкова Ольга, исполнительный директор ООО АФК «Акцепт». Юрлицо, ИП и физическое лицо могут работать кредитными брокерами. В данном случае важно правильно оформить взаимоотношения клиента и брокера, чтобы в случае неисполнения обязательств одной из сторон другая сторона имела документ, подтверждающий это.
Кредитный брокер оказывает консультационные услуги по вопросам получения клиентом финансирования с целью реализации своих проектов, банковских гарантий, лизинга оборудования, операций факторинга и иным финансовым потребностям на основании заключаемого между ними договора, где четко прописываются обязанность и ответственность сторон.
Банки не предлагают подобных услуг. Дело в том, что, обратившись в банк, фирма получает консультацию исключительно по продуктам этой кредитной организации. Поэтому объективно оценить, какой вариант ей подойдет больше, возможно, лишь самостоятельно изучив и сравнив предложения нескольких банков. Если в компании нет ресурса, который позволяет провести качественный сравнительный анализ, то эту функцию можно передать кредитному брокеру. Он владеет полной информацией о продуктах, предоставляемых банками на данный день. Кредитный брокер заинтересован в том, чтобы удовлетворить интересы своего клиента и получить за это вознаграждение. В договоре с брокером можно предусмотреть подбор кредитной программы с минимально возможной процентной ставкой, сбор документов и заполнение анкеты. Во многих случаях за счет ресурса кредитного брокера даже не слишком привлекательным для банков заемщикам удается повысить вероятность положительного решения о выдаче кредита.
Естественно, существуют клиенты, которые не получат финансирования ни у одного цивилизованного кредитного института в силу своей отрицательной нынешней или прошлой деятельности, кредитной истории, низкой эффективности бизнеса или полного отсутствия обеспечения. Но есть и другой тип клиентов, например те, у кого неправильно сформирована структура бизнеса, непрозрачна отчетность, отсутствует четкий план развития и т. д. Такие компании многократно обращаются в финансовые институты за предоставлением финансирования и получают отказы, но их ситуация небезнадежна.
В такой ситуации кредитный брокер может помочь организации выстроить финансовую модель, структурировать бизнес, привести в порядок и оптимизировать финансовые потоки, повысить управляемость и прозрачность бизнеса. Финансовый брокер будет искать возможности и варианты привлечения дополнительных ресурсов, «выбивать» наиболее выгодную кредитную программу, проводить переговоры с банками и другими потенциальными кредиторами или инвесторами, помогать в оформлении необходимых документов, в том числе бизнес-планов и технико-экономических обоснований.
Учитывая нынешнюю и ожидаемую тенденцию, предполагается, что услуги кредитных брокеров будут востребованы. Лишний раз обосновывать эти ожидания не приходится, так как все участники реального сектора экономики лично видят и на себе чувствуют изменения структуры финансового рынка. Выходит, что для института привлечения финансирования, как ни странно, возникающие в связи с кризисом проблемы только на руку».
Нестандартный инструмент планирования
С началом в России финансового кризиса увеличилась актуальность использования услуг по привлечению финансирования (услуг кредитного брокера (КБ) или агента по привлечению финансирования), в том числе и в качестве инструмента налогового планирования. Ведь доступ к банковскому кредитованию для предприятий резко сократился, а потребности в финансировании, наоборот, возросли. Оказывается, компания может применять данные услуги не только во благо финансовой составляющей бизнеса, но и с целью уменьшения налоговых платежей.
«Допустим, предприятие имеет (или планирует получить) некое финансирование – банковские кредиты, небанковские займы от дружественных кредиторов и, наконец, просто кредиторскую задолженность (отсрочку оплаты от поставщика или предоплату от покупателя), – рассказывает Артем Кузьминых, управляющий партнер «Кузьминых, Евсеев & партнеры». Если в банке сейчас кредитуется далеко не каждое предприятие, то займы как способ рефинансирования денег используют очень многие компании. Что же касается «кредиторки», то она-то наверняка присутствует в балансе любой фирмы.
До получения одного из перечисленных видов финансирования (кредит, заем, «кредиторка») предприятие заключает договор на его привлечение с дружественным, но формально неаффилированным кредитным брокером. Им должен стать некий низконалоговый субъект – лицо, имеющее меньшую налоговую нагрузку, чем основное предприятие. Это может быть компания или индивидуальный предприниматель на «упрощенке», компания-нерезидент или даже просто физическое лицо. Как не-предприниматель он может совершать разовые (раз в год) сделки, не ведя систематическую деятельность по извлечению дохода».
Цена вопроса
В своей заявке предприятие поручает кредитному брокеру привлечь необходимое ему финансирование. Например, кредит в банке на сумму не менее 5 млн рублей на срок не менее 6 месяцев, под процент не более чем 25 процентов годовых, под такой-то залог с таким-то коэффициентом его оценки. Далее для КБ стоит задача «договориться» с кредиторами о привлечении финансирования, причем, возможно, даже на более выгодных условиях. Скажем, на 10 или 15 млн рублей, на срок 1 или 2 года, и под 20 процентов годовых. А возможно, найдется вариант даже без залога. Если же залог все-таки присутствует, то он может быть наименее ликвидным и самому предприятию ненужным, или с более выгодным коэффициентом оценки.
Прямо скажем, кредитный брокер – он хоть и «дружественный», отнюдь не альтруист, а потому за свой труд он получает вознаграждение либо в виде фиксированной суммы, либо в виде некоего процента от привлеченных денежных средств (2-4%). Здесь работает обратная пропорция, согласно которой вознаграждение зависит от «количества нулей» в привлеченной сумме (то есть чем она больше, тем меньше процент, и наоборот). Если же предприимчивому брокеру удалось заключить сделку на максимально выгодных условиях и сэкономить «кровные» клиента, то он может рассчитывать на процент и от этой суммы – например, хотя бы на 50 процентов от сэкономленных затрат (в виде экономии процентов).
Приятное дополнение
Наконец, помимо привлечения финансовых ресурсов, кредитный брокер может поспособствовать и в возврате займа. Ведь важно не только взять деньги, но и вернуть их, не испортив при этом свою кредитную историю. Например, КБ в силах отследить кассовый план предприятия-клиента – с тем, чтобы обеспечить наличие в нужный день на его счетах суммы для погашения очередной части кредита, займа и т.п. В случае, если будет замечен кассовый разрыв, брокер заранее посоветует предприятию-должнику придержать какие-то расходы или поторопить ожидаемые поступления. Просрочки и задержки избежать не удалось? Тогда КБ заранее озаботится поиском возможностей перекредитования. При отсутствии таковых вариантов брокер берет на себя обязанность помочь своими деньгами, хотя, конечно, и не безвозмездно.
Оформляем, обосновываем, оптимизируем
Договор с кредитным брокером можно заключить по модели агентского договора (КБ – агент, действует от имени и за счет предприятия-принципала) или по модели договора возмездного оказания услуг. Затраты подтверждаются актом сдачи-приемки оказанных брокером услуг, а также, возможно, отчетом о произведенных им для привлечения финансирования действиях (изучение рынка, проведение переговоров с потенциальными кредиторами, подготовка документов для получения кредита типа ТЭО, бизнес-плана, заявки, прогноза доходов и т. п.).
Эти расходы включаются в затраты для целей налогообложения как экономически обоснованные расходы на управление либо как «прочие» экономически обоснованные расходы. «Деловая цель» их будет состоять в следующем: финансирование предприятию реально необходимо, а своими силами (тем более когда на дворе кризис) его привлечь не удается; в штате отсутствуют работники, в чьи должностные обязанности входило бы привлечение кредитов и займов. В итоге, не воспользовавшись данными услугами, предприятие может просто обанкротиться...
Итак, агент по привлечению финансирования дает неизбитый и актуальный именно во время кризиса способ создания дополнительных экономически обоснованных налоговых затрат для практически любого предприятия. Причем затраты эти будут регулярными, ведь финансирование предприятию нужно постоянно, а любая задолженность имеет свойство оборачиваемости (кредиты и займы возвращаются, берутся заново, не говоря уже про кредиторскую задолженность перед поставщиками и подрядчиками).
Дата публикации: 07 Февраля 2012, 10:00